Valutahandel Den 10 september 2010 publicerades CFTC i Federal Registers slutliga förordningar om utbyte av valutahandelstransaktioner. (75 Fed. Reg. 55410.) Reglerna införlivar bestämmelserna i Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act och 2008 års lag om livsmedels-, konserverings - och energilagen, som tillsammans ger CFTC en bred myndighet att registrera och reglera enheter som vill tjäna som motparter till, eller till mellanliggande, valutahandelstransaktioner. De slutgiltiga reglerna träder i kraft den 18 oktober 2010. De slutliga Forexreglerna ställer krav på bland annat registrering, offentliggörande, registrering, finansiell rapportering, minimikapital och annat affärsuppförande och operativa standarder. Specifikt kräver förordningarna registrering av motparter som erbjuder utländska valutakontrakt som antingen futures commissioners (FCM) eller återförsäljare för detaljhandeln (RFED), en ny kategori av registranter. Personer som begär order, utövar diskretionär handelsmyndighet eller driver pooler med avseende på detaljhandeln kommer också att behöva registrera, antingen som att införa mäklare, råvaruhandelsrådgivare, råvarupooloperatörer (i förekommande fall) eller som associerade personer av sådana enheter. ldquoOtherwise regulatedrdquo entities, såsom finansiella institut och SEC-registrerade mäklare eller återförsäljare, kan fortfarande fungera som motparter i sådana transaktioner under överinseende av sina primära tillsynsmyndigheter. De slutliga reglerna omfattar finansiella krav som är utformade för att säkerställa företagens ekonomiska integritet i detaljhandelstransaktioner och robusta kundskydd. Exempelvis krävs FCM och RFEDs för att upprätthålla ett nettokapital på 20 miljoner plus 5 procent av det eventuella beloppet för vilka skulder till detaljhandeln förex kunder överstiger 10 miljoner. Hävstångseffekt i detaljhandeln förex kundkonton kommer att bli föremål för ett säkerhetskrav som fastställs av National Futures Association inom gränser som tillhandahålls av kommissionen. Alla detaljhandelsexportparter och mellanhänder är skyldiga att distribuera forexspecifika riskrapportering till kunder och följa omfattande krav på registrering och rapportering. Under 2001, 2002 och 2007 ndash före utsläppandet av de föreslagna och slutliga reglerna hade kommissionen och divisionen Clearing och Intermediary Oversight utfärdat ett antal råd om handel med utländsk valuta av privatkunder. Dessa råd är ersatta och inte längre effektiva. CFTCrsquos reglerings behörighet omfattar inte bedrägliga aktiviteter i samband med att amerikanska dollar används för att köpa utländsk valuta för den faktiska fysiska leveransen. Försäljning i utländsk valutamarknaden för detaljhandeln - Vad investerare behöver veta National Futures Association är ett kongressens auktoriserat själv reglering av USA: s framtidsindustri. Dess uppgift är att tillhandahålla innovativa regleringsprogram och tjänster som skyddar investerare och säkerställer marknadsintegritet. NFA har utarbetat detta broschyr som en del av den fortsatta offentliga utbildningsinsatsen för att ge information till potentiella investerare. Häftet presenterar en översikt över valutamarknaden för valutamarknaden och ger annan viktig information som investerare behöver veta innan de investerar i valutamarknaden för utländsk valuta. Företag och privatpersoner kan spekulera i valutakurser (vanligtvis kallad forex), och ett antal företag erbjuder för närvarande utländska valutafuturer och optionsavtal till utlandet. Om du är en detaljhandel investerare med tanke på att delta i denna marknad, behöver du förstå marknaden och några av dess unika egenskaper. NFA har utarbetat detta häfte för att utbilda dig om valutahandel med valutahandel. Liksom många andra investeringar har valutariskhandel en hög risk och kan inte vara lämplig för alla investerare. Faktum är att du kan förlora all din första investering och kan vara ansvarig för ytterligare förluster. Därför måste du förstå riskerna med denna produkt så att du kan fatta ett välgrundat investeringsbeslut. Du bör också förstå språket i valutamarknaden innan du handlar på dessa marknader. Ordlistan i baksidan av detta häfte definierar några av de vanligaste termerna. Detta häfte föreslår inte att du borde eller borde inte delta i detaljhandelns valutamarknad. Du bör fatta det beslutet efter samråd med din finansiell rådgivare och överväga din egen ekonomiska situation och mål. I det avseendet kan du hitta den här broschyren som en del av den due diligence-processen som investerare uppmanas att göra innan du fattar några investeringsbeslut om valutamarknaden för valutamarknaden. Slutligen förutsätter diskussionen i detta häfte att du finansierar ditt valutakonto med amerikanska dollar. Principerna i denna broschyr gäller dock för alla valutor. Vad är valutakurser Valutakurser är vad det kostar att byta valuta för en annan valuta i en annan valuta. Till exempel, om du åker till England på semester, måste du betala för ditt hotell, måltider, inträdesavgifter, souvenirer och andra utgifter i brittiska pund. Eftersom dina pengar är alla i amerikanska dollar måste du använda (sälja) några av dina dollar för att köpa brittiska pund. Antag att du går till din bank innan du lämnar och köper 1 000 värden av brittiska pund. Om du får 565,83 brittiska pund (565,83) för din 1000, är varje dollar värd .56583 brittiska pund. Detta är växelkursen för att konvertera dollar till pund. Om 565,83 inte är tillräckligt med pengar för din resa, måste du byta ut fler amerikanska dollar för pund i England. Antag att du köper ytterligare 1000 svenska brittiska pund från en bank i England och få bara 557,02 för din 1000. Växelkursen för att konvertera dollar till pund har sjunkit från .56583 till .55702. Det betyder att amerikanska dollar är mindre värda jämfört med det brittiska pundet än de var innan du lämnade på semester. Antag att du har 100 kvar när du återvänder hem. Du går till din bank och använder punden för att köpa amerikanska dollar. Om banken ger dig 179,31, är varje brittiskt pund värd 1,7931 dollar. Detta är växelkursen för att konvertera pund till dollar. Teoretiskt kan du konvertera växelkursen för att köpa en valuta till växelkursen för att sälja en valuta och vice versa genom att dividera 1 med den kända kursen. Till exempel, om växelkursen för att köpa brittiska pund med amerikanska dollar är .56011, är växelkursen för att köpa amerikanska dollar med brittiska pund 1,78536 (1 56011 1,78536). På samma sätt, om växelkursen för att köpa amerikanska dollar med brittiska pund är 1,78536, är växelkursen för att köpa brittiska pund med amerikanska dollar .56011 (1 1,78536,551111). Så här rapporterar tidningar ofta valutakurser. Som en praktisk sak kommer du dock inte att kunna köpa och sälja valutan till samma pris, och du får inte priset i tidningen. Det beror på att banker och andra marknadsaktörer tjänar pengar genom att sälja valutan till kunderna för mer än vad de betalat för att köpa det och genom att köpa valuta från kunder för mindre än de kommer att få när de säljer det. Skillnaden kallas en spridning och diskuteras senare i denna broschyr. Källa: National Futures AssociationsOff-Exchange Trading kan ge dig rika belöningar, speciellt genom att rikta in lägre handel Risk-of-Loss-förstärkare. Mäklarekonto-nedskrivningar Off-Exchange-Trading är en handelsguide för Forex Traders. Ett bra datum för att börja handla forex valuta futures marknader för konsekvent Forex trading vinster är idag. Detta är din FX-futureshandel med resurs med förklaring om hur valutamarknadsmarknaden fungerar och råd om hur man potentiellt kan tjäna pengar för handel med FX-Markets. Den valutahandlade valutamarknaden för valutaterminer är en stor, snabbväxande och extremt likvida finansmarknad dag och natt året runt, som fungerar 24X7. Av börshandlade fonder handlas inte på en råvarutermarknad i traditionell mening av en terminsutbyte eftersom det inte finns någon central handelsplats eller en mur - och murbrukskurs. Mest utbytehandel sker via telefon eller via ett elektroniskt handelsnätverk (ETN). Vissa finansiella experter säger att elektroniska handelsplattformar för utbyte bör ha mer lagstiftningsgranskning, särskilt eftersom Quote Exchange Tradingquot får en större andel av den amerikanska baserade valuta - och aktiehandelns verksamhet. Den primära valutamarknaden är interbankmarknaden baserad på den erbjudna interbankbanan där banker, försäkringsbolag, bolag och stora finansiella institut hanterar finansiell och handelsrisk i samband med prisfluktuationer i valutakurser. Den sanna interbankmarknaden är endast tillgänglig för institutioner som handlar i stora mängder med en betydande nettoförmögenhet. Under de senaste åren har en sekundär OTC-marknaden utvecklats som gör att detaljhandelsinvesterare kan delta i valutahandelstransaktioner. Även om denna sekundära marknad inte ger samma priser som interbankmarknaden, har den många av samma marknads - och handelsegenskaper. Vad du behöver veta för att komma igång i handel Off-Exchange och Forex Markets Forex eller valutaväxling handlar om pengar. Pengar från hela världen köps, säljs och handlas. På Forex kan någon köpa och sälja valuta och med eventuellt komma framåt i slutet. När det gäller valutaväxling är det möjligt att köpa ett lands valuta, sälja det och göra vinst. Till exempel kan en mäklare köpa en japansk yen när förhållandet mellan yen och dollarn ökar, sedan sälja yenen och köpa tillbaka den amerikanska dollarn för en vinst. Forex och aktiemarknaden har vissa likheter, eftersom det handlar om att köpa och sälja för att göra vinst, men det finns vissa skillnader. Till skillnad från aktiemarknaden har Forex en mycket hög likviditet. Det betyder att mycket mer pengar byter händer varje dag. En annan viktig skillnad när man jämför Forex till aktiemarknaden är att Forex inte har någon plats där den byts ut och den stänger aldrig. Forexen involverade handel mellan banker och mäklare över hela världen och ger tjugofyra timmars tillgång under affärsveckan. En annan skillnad mellan aktier, aktiemarknaden och valutamarknaden är faktumet för valutakursmarknadshandel har signifikant högre hävstång jämfört med aktier och aktiemarknaden. När handlare handlar om valutamarknaden kan de förvänta sig mycket högre vinster när lönsamma affärer sluter. Det kan emellertid också vara en stor potential för större förluster, fler mäklarekortsförsäkringar och förlora mycket mer pengar totalt, så använd alltid en viloplatsorder på varje FX-handel. Beställ ett samråd, gör en sökning eller en webbplatsundersökning av Going-here För de som precis börjat i Forex, erbjuder många mäklare tjänsten att handla med mini-forex-systemet. Detta har en mindre marginal minimaltillägg, vanligtvis under 1000. Det gör det lättare för dem att lära sig hur man handlar på Forex för att få en lägre chans att förlora mycket pengar och att lära sig hur deras handelssystem fungerar. Det finns mycket terminologi när man hanterar Forex. Att lära sig att handla på Forex kan vara lite komplicerat för nybörjaren. När man tittar på namnen som används i Forexen består en symbol av två delar. Den första som används är en valuta och den andra halvan av symbolen är den andra valutan som används. Symbolen usdjpy betyder amerikanska dollar och japansk yen. Det är viktigt att lära sig vad valutasymboler betyder när man lär sig om Forex. Det finns många böcker och webbplatser dedikerade till lärande handlare om att använda Forex. För dem som använder Forex är en mäklare vanligtvis en bra idé. En bra professionell råvarumäklare kan vara ovärderlig när det gäller handel på Forexmarknaderna och deras erfarenhet är en stor resurs, särskilt till den nya fx-handlaren. När det är dags att hitta en mäklare finns det flera faktorer att överväga. En sak att leta efter när man väljer en Forex-mäklare är att gå med någon som erbjuder låga spridningar. Spridningen beräknas i pips eller skillnaden mellan det pris som valuta kan köpas till och det pris som det kan säljas vid en viss tidpunkt. Eftersom Forex mäklare inte tar ut en provision, kommer de att göra sina pengar av spridningarna, eller skillnaden. När du väljer en mäklare, kolla på denna information och jämför det med andra mäklare. Även när man tittar på en Forex-mäklare, leta efter en som stöds av en välkänd finansinstitut. Forex bankirer är i allmänhet associerade med stora banker eller andra typer av finansinstitut. Om en mäklare inte är med en stor bank, fortsätt titta. Dessutom hitta en mäklare som är registrerad hos Futures Commission Merchant (FCM) och som regleras av Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Att se till att mäklaren är ordentligt registrerad och bakom en stor bank eller institution garanterar att du får en pålitlig mäklare som har erfarenhet av handel på Forex. När du letar efter en mäklare, kontrollera att mäklaren har tillgång till de senaste forskningsverktygen och data. Det är viktigt att mäklare förstår och har tillgång till diagram, diagram, nyheter och data som är i realtid. Detta kommer att se till att mäklaren gör kloka beslut baserat på exakt Forex-prognoser. Sök också efter en mäklare som kan erbjuda ett brett utbud av kontoalternativ. De bör erbjuda mini-konton med en mindre minimibelopp och ett standardkonto. Detta kommer att ge alla intresserade av Forex möjligheten att handla på en nivå där de känner sig mest bekväma. En Forex Demo visar dig hur det fungerar Innan flygplan piloter faktiskt flyger på egen hand, brukar de träna i simulatorer som återskapar vad flygningen blir som utan någon faktisk risk. Eftersom valutahandel är lika farligt ekonomiskt som flygning är fysiskt är det meningsfullt att det också finns en valutademo tillgänglig. Prenumerera på gratis nyhetsbrev Hur man gör pengar för handel Marknaderna Ezine om alla pengar, inklusive Real Estate Amp Lån Click-Here nu för att få quotHow att tjäna Moneyquot Click-Above att gå med Ezine eller eller nedan för att prenumerera på RSS En Forex Trading Demo konto är ett smart sätt för en ny FX-näringsidkare att komma igång. Att läsa böcker och ta online kurser kan lära dig grunderna, men det bästa sättet att lära sig någonting är att få lite praktisk erfarenhet. Men med forex kan praktisk erfarenhet betyda att du förlorar din tröja. Så en demo ger dig träning i verkligheten utan att några faktiska pengar är involverade. Vanligtvis kommer demonstrationen med tillstånd av en mäklare eller annan finansiell webbplats som har intresse av att currying din tjänst. Planen är att när du har testat dina färdigheter i demo kommer du att komma in i den verkliga saken och dra nytta av de betalda tjänsterna som demo-leverantören har att erbjuda - valutasignaler, hanterade konton, automatiserad handel etc. Demon är som en gratis prov, erbjuds i hopp om att du kommer njuta av det så mycket att du köper något också. Därför borde vara mycket misstänkt för någon webbplats som vill ta betalt för en demo. Med tanke på att det finns bokstavligen tiotals webbplatser som erbjuder gratis demonstrationer, finns det absolut ingen anledning att du ska betala för det. När du registrerar dig för en forex-demo, får du ett användarnamn och ett lösenord och visat hur du använder demosystemet. Ibland innebär det att du hämtar ett program som är unikt för företaget andra gånger, det gör det enkelt via Internet. (Vissa demoer kräver Macromedia Flash, som de flesta webbläsare har installerat, men som du behöver den senaste versionen av.) Du bestämmer hur mycket imaginära pengar du vill börja med och utanför dig När du har loggat in på Forex demo gör du alla saker du skulle göra om det var en verklig situation: läsa diagrammen, följa trenderna, besöka forum på nätet för att få andra näringsidkare åsikter och göra affärer. Traden spelas in i forex demo bara och går inte någonstans i den faktiska marknaden eftersom det inte finns några riktiga pengar. När marknaden förändras bestämmer programmet hur mycket du har fått eller förlorat baserat på de beslut du fattat. Du kan säga att du är bra. Det var bara för practicequot eller för dåligt, det var inte riktigt. När du väl fått lite expertis med hjälp av FX-demo kan du gå vidare till den riktiga grejen och eventuellt börja göra riktiga pengar. Rekommenderade Trader ResourcesOff-Exchange Forexreglering Den 10 september 2010 godkände CFTC sina slutliga regler för valutahandelstransaktioner. Även om regleringarna förordnade Dodd-Frank Acten. när lagen undertecknades i juli 2010 blev provisionerna för valutakursreglerna, tillsammans med de andra regleringsmyndigheternas valutakrav, en del av Dodd-Frank. Under Dodd-Frank kommer CFTC att ha jurisdiktion över handelstransaktioner i detaljhandeln, förutom när det gäller enheter som omfattas av ett av följande tillsynsorgan (tillsynsmyndigheter): lagen kräver att sådana regler innehåller lämpliga krav med respekt till offentliggörande, registrering, kapital och marginal, rapportering, affärsuppförande, dokumentation och andra standarder eller krav som federala tillsynsmyndigheter ska fastställa är nödvändiga. CFTC-slutregeln: Off-Exchange Retail Forex Kommissionens slutgiltiga regler speglade i hög grad de föreslagna reglerna från januari 2010: CFTC-regeln riktar sig huvudsakligen till hur mycket hävstång detaljhandeln kan använda i handelsvalutakurser. Regeln möjliggör maximalt 50 till 1 hävstångseffekt eller ett krav på 2 procent på stora valutapar och en maximal hävstångseffekt på 20 till 1 på alla andra valutatransaktioner eller ett krav på 5 procent. Detta var den stora avvikelsen från den föreslagna regeln, som begränsade hävstångseffekten till ett 10 till 1-förhållande. Det föreslagna kravet på att en person som registrerar sig som en introducerande mäklare (IB) för att införa detaljhandeln förexkonton måste garanteras av en registrerad FCM eller detaljhandelsförmedlare (RFED) (och att IB kan garanteras av endast en FCM eller RFED) ersattes med samma krav som för närvarande gäller för IB som introducerar termins - och råvarukonton. En forex IB kan välja att antingen uppfylla de minsta nettokapitalkrav som gäller för futures och råvarualternativ IB, eller att ingå ett garantiavtal med en FCM eller en RFED. FCM, eller RFEDs måste också upprätthålla ett nettokapital på 20 miljoner plus 5 procent av det eventuella beloppet för vilket kundförbindelserna för utländska kundfordringar överstiger 10 miljoner. NFA har behörighet att ställa in specifika säkerhetsnivåer inom dessa parametrar och är skyldig att periodiskt granska och, vid behov, anpassa både de särskilda säkerhetsnivåerna och beteckningen av vilka valutor som är huvudvaluta, med tanke på faktorer som volatilitetsförändringar. De slutliga reglerna behåller kravet på RFED och FCM som engagerar sig i detaljhandelstransaktioner för att kvartalsvis redovisa andelen icke-diskretionära konton som realiserat en vinst och att behålla och göra tillgängliga poster av den beräkningen. 1 Reglerna trädde i kraft den 18 oktober 2010. I början av 2011 lämnade tillsynsmyndigheter förslag till regler och förfrågningar om kommentarer till forexreglering. Även om dessa förslag generellt speglar CFTC: s slutgiltiga regel, varierar mindre skillnader som tvistlösning mellan tillsynsmyndigheter. Dokument som hänför sig till dessa regelförslag finns nedan, under Forex Regulatory Prudential Regulators. Definitioner för detaljhandelstransaktioner En detaljhandelskundkund definieras generellt av CFTC som: En individ med mindre än 10 miljoner i tillgångar eller mindre än 5 miljoner i tillgångar om de går in i transaktionen för att hantera risk och inte är registrerad som terminer eller värdepappersbranschen. Företag, med undantag av finansinstitut och värdepappersföretag, med mindre än 10 miljoner tillgångar eller ett nettovärde mindre än 1 miljon om de ingår i transaktionen i samband med deras verksamhet och råvarupoolar med sammanlagt mindre än 5 miljoner tillgångar. Motparter Enligt Dodd-Frank Act. Förteckningen över bidragsberättigade företag som kan tjäna som motparter till valutahandel för valutahandel, får endast amerikanska finansinstitut agera som motparter. Försäkringsbolag får inte längre delta som motparter. Regelbunden jurisdiktion CFTC hävdar att reglering av detaljhandelns valutamarknad beror på vilken typ av företag som kommer att fungera som motpart. Om en SEC-registrerad mäklare eller återförsäljare hanterar detaljhandeln förex kommer att regleras av den byråen. Finansinstitut kommer att regleras av bankregulatorer (se Forex-förslag till försiktighetsregulatorer nedan). CFTC har jurisdiktion över FCM. RFED, eller enheter som inte annars regleras. Inget av avsättningarna har någon inverkan på valutahandlade valutakontrakt. CFTC Guidance till Forex Commodity Trading Advisors och Commodity Pool Operators. 27 februari 2012 Den 27 februari 2012 utfärdade CFTC Division od Swap Dealer och Intermediary Oversight ett vägledningsbrev till National Futures Association (NFA) angående CFTC Retail Forex regler och resultatinformation av CPOs och CTAs. Enligt brevet: Det är divisionens syn. att en Forex CTA är skyldig att avslöja tidigare resultat för perioden som börjar den 18 oktober 2010 eller, om senare, det datum då Forex CTA först började utöva diskretionär handelsmyndighet över konton som engagerade sig i detaljhandelstransaktioner. Från och med den 18 oktober 2015 skulle tidsperioden som beskrivs i regel 4.35 (a) (5) (de senaste fem senaste kalenderåren och årets aktuella datum eller handelsprogrammets livstid, om det är kortare) tillämpas. Om en Forex CTA väljer att inkludera i sitt upplysningsdokument förbi prestationsinformationen helst före den 18 oktober 2010, anser vi att för att undvika körsbärsplockning bör presentationen av sådan information omfatta hela perioden som anges i regel 4.35 (a ) (5) och bör innehålla alla konton över vilka Forex CTA utövat diskretionär handelsmyndighet under den perioden. Brevets fullständiga text kan hittas nedan. Prudential Regulators Forex Regler Slutlig regel, Kontoret för valutaövervakaren (OCC), 14 juli 2011 Den 14 juli 2011 publicerade federala registret en slutgiltig regel från OCC angående auktorisation av nationella banker, federala filialer och byråer av utländska banker och deras operativa dotterbolag (gemensamt nationella banker) att delta i vissa valutatransaktioner i utländsk valuta med privatkunder. Enligt slutbestämmelsen definieras en sådan detaljhandelstransaktion som en transaktion i utländsk valuta mellan en nationell bank och en privatkund som är: en framtid eller ett alternativ i en sådan framtid ett alternativ som inte handlas eller verkställs på en registrerad nationell värdepappersbörs eller en viss levererad eller marginaliserad transaktion. Regeln trädde i kraft den 15 juli 2011. Dessutom, som mandat i Dodd-Frank Act. den 21 juli 2011 ersatte OCC Office of Thrift Supervision som lämpligt federalt bankbyrå för federala sparbanker. En separat order för att utvidga reglerna till federala sparandeföreningar framträdde i federala registret den 12 september 2011. 2 Kraven är liknade den slutgiltiga regelreglering av utbyteshandelstransaktioner för utrikeshandelstransaktioner från CFTC den 10 september 2010. tidsfristen för offentlig kommentar var den 23 maj 2011. Den slutliga regelverket, som det framgår av federala registret den 14 juli 2011, finns nedan. Final Rule, FDIC, 8 juli 2011 Den 10 maj 2011 utfärdade Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) ett regelförslag om detaljhandelstransaktioner som bedrivs av försäkrade förvaringsinstitut (IDI) enligt FDIC-myndigheten. Enligt den föreslagna regeln kommer konsumentkunder med relationer till en bank och inte rensas genom ett börs att sätta in en marginal på 2 procent i stora valutor, såsom amerikanska dollar, yen eller euro. Marginalbeloppet skulle stiga till 5 procent av transaktionens nominella värde på andra valutor, enligt en Reuters-historia om FDIC-regeln. Denna regel påverkar inte stora företag, bara detaljhandelskunder som definieras som individer med mindre än 10 miljoner tillgångar. 3 Slutbestämmelsen gäller valutaterminer, optioner på terminer och optioner, eftersom dessa villkor används i råvaruhandeln. Regeln skulle också gälla transaktioner som funktionellt eller ekonomiskt liknar terminer och optioner, som till exempel rulltrafik. Huvudpunkter i regeln: FDIC-övervakade IDI: er som ingår i handel som omfattas av regeln skulle vara föremål för krav på sex områden: upplysningar, registrering, kapital och marginal, rapportering, affärsuppförande och dokumentation. Kraven fokuserar på säkerhet och sundhet och konsumentskydd. Traditionella spot - och terminkontrakt omfattas inte av denna regel. Regeln skulle endast gälla för täckta transaktioner med en privatkund. I regelns mening kan en detaljhandelskund innehålla vissa småföretag. Det kan också innefatta en individ med 10 miljoner eller mindre investerade på diskretionär basis och som inte använder branschen för att minska risker förknippade med andra investeringar. FDIC-övervakade IDIs som är involverade i eller som vill delta i transaktioner som omfattas av regeln skulle kräva att lämna in en detaljerad affärsplan, visa styrelsens godkännande av verksamheten och få skriftligt godkännande från FDIC att tillhandahålla sådana produkter, bland andra krav. FDIC-övervakade IDI: er som är involverade i denna eller någon försäljning eller marknadsföring av investeringsprodukter ska fortsätta att uppfylla de förväntningar som anges i 1994 års interagendadeklaration om detaljförsäljning av icke deponerade investeringsprodukter i den utsträckning sådana förväntningar inte strider mot kraven i den slutliga regel. 4 Federal Reserve Rule Proposal, 28 juli 2011 Federal Reserve utfärdade sitt regelförslag och begär offentlig kommentar den 28 juli 2011. Kommentarens sista dag är 11 oktober 2011. För att skicka en kommentar klicka här. Förslaget modelleras i allmänhet efter CFTC: s slutgiltiga regel om valutamarknads Forex (se ovan) med några viktiga skillnader: Förslaget innehåller inte registreringskrav, eftersom bankinstitut redan omfattas av omfattande kontroll av styrelsen. Således måste bankinstituten i stället för ett registreringsbehov ge 60 dagar uppsägning till styrelsen att utföra en detaljhandel förexhandel. Eftersom bankinstitut redan är föremål för olika kapital - och andra tillsynskrav, kräver bankens förslag till detaljhandel förexregler i allmänhet att bankinstitut som vill engagera sig i handelstransaktioner i detaljhandeln ska vara välkapitaliserade. Den föreslagna regeln skulle kräva att uttalandet om riskinformation framhäver att en detaljhandel förex transaktion inte är försäkrad av FDIC. CFTC: s regler gäller inte FDIC-försäkringar, eftersom inga finansiella intermediärer inom CFTCs jurisdiktion är försäkrade värdepappersinstitut. Styrelsen föreslår inte att kräva ett separat detaljhandelskonto för ombudsmarginal, men begär uppmaningar om huruvida dessa förbud skulle vara lämpliga. OCC och FDIC Forex regler, kommer att kräva en sådan separation. I likhet med FDIC-regeln ovan skulle Feds-förslaget hindra användningen av obligatoriska skiljedomsavtal. Däremot tillåter FDIC - och OCC-reglerna användning av tvistlösning. Relaterade dokument: CFTC, FDIC, OCC, Federal Reserve Rules som infördes i Federal Register CFTC Interpretive Guidance to Forex CTAs
No comments:
Post a Comment